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電訊信托保薦人料7厘息 @ 2011-10-27T08: 返回 熱門新聞
關鍵詞:電訊 電盈 分拆 推介 周三
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電盈於本月12日的股東大會中已通過分拆電訊業務,以合訂證券方式在港上市。早前電盈的公告已指出,電盈將持有HKT 55%至70%的股權,預料信托將集資78億至100億元,若最後招股價定價相應的信托市值低於286億元,分拆將不會進行。HKT的承銷團,包括中金、德銀、高盛、摩根大通、滙豐、渣打、瑞穗及星展。
李澤楷在昨日的特別股東大會上表示,若然計劃獲通過,將會盡快執行,但同時強調估值的重要性,「(香港電訊)最少要達286億元(估值),高過電訊盈科今日嘅市值,我哋先會上市,換句說話,若果不能為股東創造新的價值,我哋唔會喺呢段時間上市。」力陳方案優點的李澤楷,被問到香港電訊如此吸引,是否應賣掉電盈,轉投香港電訊?李澤楷答道,「魚與熊掌都可以有,我覺得呢兩只股票都系好吸引,都會長揸。」他在會上兩度承諾會長期持有電盈及未來分拆上市的香港電訊信托。
    這些年,電盈(008)作風低調,許多股民不再留意這只傷過心的股份,直至近日,電盈通過分拆香港電訊信托(HKT)獨立上市。電盈分拆上市的業務包括本地電話、數據、國際電訊及流動服務,電盈則保留媒體、資訊科技外判及盈大地產(432)。分拆的背後原因,原來還有一段與紐約對沖基金Elliott Capital糾纏3年的恩怨。香港商報記者獲嘉
電盈分拆暫未有結果,但其附屬公司PCCW Global就贏得業界高度肯定,於Telecoms World Awards Middle East 2011中獲選為「最佳國際批發電訊商」。
電訊盈科(008)(圖)分拆旗下的香港電訊信托(HKT)昨推介,發行基金單位中,90%為國際配售,10%為公開發售。該股料集資淨額10億美元(約78億港元),將用於還債。電盈股東可獲優先認購權,占發行股份近10%,最高可增至占30%,並可獲發5%紅股。HKT明日將到新加坡推介。
電盈今舉行股東特別大會審議通過分拆電訊業務以商業信托上市,主席李澤楷今天親自現身支持通過議案。
在場有唔少人都覺得呢位股東問得妙,仲引頸以待睇下小小超點回應。不過,小小超只系話分拆上市後,股東有2個選擇,下面只香港電訊信托系收息股,每年派息好穩定,仲希望會有少許增長,保守既投資者應該選下面呢只。而上面只電盈呢,分拆後首3年派息會維持係2010年水平,不過由於會投資增長較快業務,所以派息「可能未夠下面只派得咁好」,但就會循序漸進地開拓海外市場。
除數碼通大升11.5%至12.24元外,同樣銷售蘋果iPhone的和電香港(215)亦升2.6%至2.8元。市場憧憬電盈(008)分拆電訊業務可獲通過,該股亦升5.3%至2.78元。
電訊盈科(00008)將於今日舉行股東特別大會,審議通過分拆電信業務以商業信托形式上市的議案,主席李澤楷於本月7日入市增持電盈526.7萬股,電盈半日報2.95元,升1.7%。
電盈(00008)開始啟動分拆電訊業務的推介活動,今日股價異動,收報3.13元,升5%。
至於電訊盈科(008)分拆旗下香港電訊信托(HKT)在港交所主板上市的計劃,昨天在本港進行預先路演,據初步銷售文件顯示,HKT集資淨額約10億美元(約78億元),將用於償還債務,發行的股份中,國際配售及公開發售將分占90%及10%,而電盈、信托基金經理及HKT在分拆上市後,將有6個月禁售期。HKT今日會繼續在本港進行預先路演,月底到新加坡及倫敦推介,至於美國的路演則暫定於11月初舉行。
電盈(8 HK)股東會以99.97%比數通過建議分拆電訊業務獨立上市,並指出是否進行建議分拆的決定仍視乎市場情況及定價而定。
(008)開始接觸投資者,為分拆電訊業務作商業信托(Business Trust)上市試水。電盈表明,分拆出來的香港電訊信托(HKT Trust)估值須不低於286億元,上市方案才會去馬。有券商發表報告,稱HKT Trust的估值高達480億元,較電盈現時市值高出逾一倍。

 

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