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《大行報告》花旗:思捷毛利存不確定性 降級「沽售」看14.3元 @ 2012-02-24T14: Back Hot News
Keyword:思捷
Concept:185億元 , 6個月業績
但思捷環球的經營情況未見理想,理由為營業額同減少0.6%至166.99億元,各項經營成本卻有不同程度的上升,包括:銷售成本82.08億元的4.49%漲幅,便使到該集團的毛利84.91億元同比減少13.69%,和毛利率由上年同期的55.6%調低至50.84%;加上租賃成本、員工成本、物流開支和市場推廣皆有不同幅度上升,使經營溢利7.87億元的同比減幅,進一步擴大為70.13%。此為思捷有待改善之眾弱點。
據外電報道,思捷環球投資者關系部主管劉耀邦透過電郵表示,集團計劃尋找一家或多家有牌照的合作伙伴,以維持在北美的市場,另公司正在與物業業主商討中止租約相關事宜,但集團也尚未決定是否讓美加區附屬公司申請破產。此舉意味著以歐洲市場為重的思捷,將撤出北美區。
近期市場焦點落在藍籌股業績之上,藍籌股中以思捷(0330)表現最為突出,雖然不少大行預期思捷周四(23日)公布的半年業績沒有任何驚喜,但資金卻繼續炒作。以歐洲業務為主的思捷,受惠大家對歐債問題獲得解決憧憬,短炒一轉目標看18元,止蝕位放14元。
思捷(00330)今日公布中期業績,昨日股價跌穿10天線,今早股價低開報14.02元後,現倒升0.84%報14.34元,暫成交1382萬元。
繼東亞銀行(023)後,另一只藍籌股思捷環球(330),將於本周四(23日)派發成績表。雖然思捷股價谷底反彈,...
基本面:往績市盈率已缺乏參考價值。瑞銀本周二報告指出,思捷自公布品牌重組後,雖然短期內難有成效,並相信上半年度的業績不會有重大的驚喜,但由於考慮到投資者的信心扭轉,故調整思捷的評級,由「沽售 」升至「買入」,目標價由14.7元升至15.4元,但在中期業績前給予「短線沽售」評級。

 

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